太陽能光伏似乎已經成了資本市場不老的傳說，各種新政屢屢出擊。昨天，媒體報道稱，《“十二五”太陽能光伏產業發 展規劃（征求意見稿）》（下稱《規劃》意見稿）將于今年10月前后出臺，光伏巨頭們的勢力范圍也將出現新格局。對此，業內人士給出了二級市場的布局策略。

我國是世界上太陽能資源最好的國家之一。經過多年的快速發展，我國已形成較完整的光伏產業鏈，整體技術水平較高，發電成本已日益接近常規火電，具備了啟動國內市場的良好條件。當制約快速發展的政策和機制被突破后，我國將迎來光伏發電大規模利用的5―10年“黃金期”，一如五年來風電走過的發展歷程。

但值得注意的是，從光伏生產大國走向光伏強國，我國還需做好兩方面的工作：一是要重視太陽能發電行業標準的制定，二是要加大技術研發投入和轉化力度，以提高我國光伏產業的核心競爭力，構建我國新能源產業的國際競爭新優勢。

從資源條件看，我國太陽能資源豐富，大部分地區屬于二類以上資源豐富區，在西部地區年滿發電小時數在1500以上，在東部地區平均年滿發電小時數可達到1100-1200小時，是世界上太陽能資源最好的國家之一。從應用潛力看，我國現有可利用建筑面積約180億平方米，如利用10%就可以至少裝機1億千瓦，年發電量約1300億千瓦時。另外在西部太陽能資源豐富地區，還有大量戈壁和荒漠，裝機潛力巨大。從產業基礎看，經過多年的快速發展，我國已經形成從硅材料提純、電池制備到組件生產比較完整的產業鏈，整體技術水平較高，2010年光伏電池產量達到1000萬千瓦，占全球的50%，居世界首位，預計到2012年總產量將突破1500萬千瓦，完全可以滿足國內規模化應用。

市場比較關心的光伏發電成本目標方面，計劃到2015年，光伏系統成本下降到1.5萬元/KW，發電成本下降到0.8元/KWH，配電側達到“平價上網”；到2020年，系統成本下降到1萬元/KW，發電成本達到0.6元/KWH，在發電側實現“平價上網”。

《規劃》意見稿的另一亮點在于薄膜電池得到重視，提出將在“十二五”期間重點發展非晶與微晶相結合的疊層和多結薄膜電池。為了降低薄膜電池的光致衰減，鼓勵企業研發5.5代以上大面積高效率硅薄膜電池，開發柔性硅基薄膜太陽電池卷對卷連續生產工藝等。

中投顧問新能源行業研究員沈宏文認為，《規劃》對光伏產業的意義體現在以下方面：一是提出了光伏產業的發展目標，高達10GW的裝機容量提振了市場對光伏產業的信心。其中屋頂太陽能電站有助于促進光伏發電向分布式電站發展。二是規范了光伏產業發展環境。《規劃》意見稿對光伏行業的多個方面提出了具體的要求，有利于推動光伏產業健康發展。三是為光伏產業的技術發展方向提供了指導。在發展多晶硅電池技術的同時，薄膜電池也得到了重視，有利于推動光伏技術的全面發展。大同證券投資顧問付永翀認為，短期來看，光伏產業中晶體硅電池將依舊占據主要地位。雖然今年上半年全球光伏需求不旺，導致多晶硅價格大幅下跌，逼近歷史低點，但這主要是由于德國和意大利為首的歐洲市場的裝機停滯。

下半年來看，歐洲政策已經趨于穩定，同時伴隨著三季度的旺季，多晶硅價格有所企穩反彈。雖然光伏需求尚未出現明顯好轉跡象，但預期已經導致下游企業開始逐步增加多晶硅庫存，此種預期還將導致多晶硅價格繼續小幅上漲。

如果其間光伏需求開始出現好轉，則多晶硅價格有望持續上漲。因此，相應的多晶硅材料可能具備一定的短期機會，如 樂山電力 、 川投能源等。

為維持長遠的可持續發展，近年來各國政府不斷推出促進光伏行業發展的有利政策，大大促進了光伏行業的發展，對光伏減反玻璃行業具有較大的帶動作用。我國政府也對光伏行業給予了高度重視，國務院及有關部門先后頒布了一系列政策，為本行業的發展建立了良好的政策環境，推動了行業的發展，自2009年開始，財政部、國家發改委等部門推出一系列例如“太陽能屋頂計劃”、“金太陽工程”等政策措施，以發展國內屋頂太陽能和光電一體化建筑的示范推廣。今年以來，以金太陽示范工程為抓手，國家對于屋頂光伏電站的政策支持力度持續加大。繼去年調整金太陽示范工程項目補貼辦法后，今年相關部門更是進一步明確了示范工程的財政補貼政策，近日財政部又宣布啟動了今年第二批24.7萬千瓦金太陽示范項目。

近年來，國內太陽能電池制造業飛速發展，并逐漸成為全球光伏產業制造基地，同時帶動上游光伏玻璃的需求。2009年中國的太陽能電池產量為4，100MW，超越日本和德國，居全球第一。其中，晶體硅太陽能電池產量占全球晶體硅太陽能電池產量的54%。同時，為了有效啟動國內光伏市場，中國政府頒布了一系列光伏產業發展支持政策，2010年國內新增裝機容量達到了527MW，未來在政策驅動下裝機容量仍將繼續保持高速增長。根據正在擬定的《可再生能源發展“十二五”規劃》，光伏發電裝機目標被確定為到2015年達1000萬千瓦，到2020年達5000萬千瓦。值得注意的是，到2015年，屋頂光伏電站規模為300萬千瓦，到2020年則達2500萬千瓦。截至2010年，屋頂光伏電站的裝機規模約30萬千瓦。過去五年中，除2009年受經濟危機影響增速放緩，僅增長了58%以外（當年世界平均增長率僅為6%），其余各年中國光伏產品產量的增長率均超過了130%，遠高于世界平均水平45%。目前，中國已經連續三年成為世界第一大光伏產品制造國。據路透社2010年12月28日報道，中國可再生能源學會副理事長、光伏分會主任趙玉文預計2010年中國光伏產品的產量將達到8GW（吉瓦），占世界生產總量的50%，居世界首位。

國金證券新能源與電力設備行業首席分析師張帥認為，太陽能行業短期的問題，是景氣高峰期形成的供給無法被下游消化。由于前一輪景氣過于火爆，資金涌入形成過多供給。不過，盡管全球需求疲弱，但中國市場增長迅速，因此“只與中國安裝市場有關”是目前唯一可選的子行業。而安裝環節的逆變器、支架、安裝，逆變器是目前首選。

但值得注意的是，從光伏生產大國走向光伏強國，我國還需做好兩方面的工作：一是要重視太陽能發電行業標準的制定，二是要加大技術研發投入和轉化力度，以提高我國光伏產業的核心競爭力，構建我國新能源產業的國際競爭新優勢。